复合收益率

1. 复合收益率

复合收益率说的是按周复利计算的收益率。年复合收益率是指按年复利计算的收益率。复合收益率按周期计算，周期为一年。年复合收益率的一般公式为：年复合收益率=（期末资金-期初资金）/期初资金。拓展资料：一、在市场经济中，决定收益率的因素有四个：1、资本品的生产率，指的是煤矿、水坝、道路、桥梁、工厂、机械和库存的预期收益率；2、资本货物生产力的不确定性程度；3、人们的时间偏好，即人们对眼前消费和未来消费的偏好；4、风险厌恶，即人们为了减少风险而愿意放弃的部分。二、复合收益率中B-S参数的注意事项1、无风险利率必须是以一种连续复利的形式出现的：简单或者不连续的无风险利率（在式中设为r0）一般每年复利一次，r就是要求利率连续复利。r0必须先转换为r才能代入上述公式。两者的换算关系为：r=ln(1+r0)或r0=er-1；2、期权的有效期T需要换算成年数表示：即期权的实际有效时间与一年365天的比值。若该选项的有效时间是183天，则T=183/365=0.501。3、波动率的计算：它通常是根据标的证券的历史价格波动来估计的。基本计算方法是：先按时间顺序取标的证券的n+1个历史价格（价格之间的时间间隔要一致，如一天、一周、一个月等）。三、货币型基金收益衡量货币基金对标的是货币，其单位净值都是1元。货币主要的投资标的是国债、银行定期存单、央行票据等相对稳定的货币工具。这使得它比债券基金、股票型基金等其它基种收益更稳健，波动较小。货币基金也会像其它基金一样，每日计算收益。虽然波动较小，但还是会波动，所以尽量准确的衡量一个货币基金的预期收益情况，需要对综合一段时间的收益表现，常用的方式是看过去七天收益的均值，并且由于各种理财产品都大都以年为单位，所以我们需要将过去七日的收益情况，转化成年化利率，方便同其它投资产品做对比，评判赚钱能力。这种数值即为“七日年化利率”

2. 年复合收益率：一年中复利计算的收益率

3. 股票复合收益率问题

这表是每股收益从1元按不同增长率变化，12年内EPS变化值
       我们假定公司每年净利润全部分红，并且分红不影响其净利润即增长率－－很理想化的假设
       
       讨论问题是：在以下各种条件下，当前用多少倍PE的价格买入相应个股，可以保证10年后回收投资成本（不考虑折现）。
       
       投资10年，所获得收益＝全部分红＋股价增加值
       
       分析：
       1  假设公司10年成长后，没有成长性了，净利润保持稳定延续。那么10年后PE＝10倍。
       根据A行数据，我们可以很容易知道，0～20％增长率情况下，目前购买的价格分别为10、12.6、16、20和26倍PE。
       
       2  假设公司10年后仍有一定成长性，我们假设10年后股价在12～15倍PE。那么满足回本条件下，当前购买价格＝（总分红＋10年后股价）/2
          10年后具有0～5%成长性的公司给10PE；
          10年后仍具有10%成长性的公司给12PE；
          10年后仍具有15%成长性的公司给15PE； 
       
       根据B～D行数据，计算得到0～15％成长性股票，满足回本条件下当前购买价格分别为10、14、22和36.4倍PE。
       3  0％成长性的股我请大秦兄弟当代表；10～15％成长性的股请来自贵州的茅台老兄当代表（近年产量释放、连续提价能力）；
          10倍PE相当于年单利10％的收入水平，和债券、公积金贷款相比都算高的了吧；
          根据10、15％成长性计算，回本情况相同情况下，茅台目前购买市盈率分别为22和36.4，中值是29倍PE。
       结论：用25倍PE买茅台，长期来看比10倍PE大秦铁路更合算
       
       还有很多有趣的引申，未完待续
       提示：我不是推荐贵州茅台
       这点东西竟花了我40多分钟，咳

4. 如何计算复合年化收益率？

复合年化收益率的计算公式是，年复合收益率=（期末资金-期初资金）/期初资金。年复合收益率就是指年复利计算的收益率。复合收益率一般是按照一个周期来计算，年复合收益率的周期为一年。该模型中无风险利率必须是连续复利形式。一个简单的或不连续的无风险利率（设为r0）一般是一年复利一次，而r要求利率连续复利。r0必须转化为r方能代入上式计算。两者换算关系为：r=ln（1+r0）或r0=er-1。期权有效期T应折合成年数来表示，即期权有效天数与一年365天的比值。如果期权有效期为183天，则T=183/365=0.501。对波动率的计算。通常通过标的证券历史价格的波动情况进行估算。基本计算方法为：先取该标的证券过往按时间顺序排好的n+1个历史价格（价格之间的时间间隔应保持一致，如一天、一周、一月等）。年化收益率是把当前收益率（日收益率、周收益率、月收益率）换算成年收益率来计算的，是一种理论收益率，并不是真正的已取得的收益率。例如日收益率是万分之一，则年化收益率是3.65_（平年是365天）。基金年化收益率是指通过购买基金产品可获得的预期收益率换算成年收益率来计算的。基金年化收益率是指投资期限为一年所获的收益率。基金年化收益率=（投资内收益/本金）/（投资天数/365）乘100%。基金年化收益=本金乘年化收益率。基金实际收益=本金乘年化收益率乘投资天数/365，就是一笔投资一年实际收益的比率。

5. 请问什么是复利收益率?请举例说明,怎么计算的啊?

假如你现在有1W,有一个投资项目,每年可收益10%,而且是复利计算
那么你的收益就是1W*(1+10%)^n
相当于利滚利

6. 什么是年复合收益率

含义：
年复合收益率就是指年复利计算的收益率。复合收益率一般是按照一个周期来计算，年复合收益率的周期为一年。
计算公式：
年复合收益率的一般公式为：年复合收益率=（期末资金-期初资金）/期初资金。
C—认购权证初始的价格；
X—权证的行权价格；
S—标的证券的现价；
T—权证的有效期；
r—连续复利计算的无风险利率；
σ—市场波动率，即年度化的标准差；
N（·）—正态分布变量的累积概率分布函数。


扩展资料：
B-S公式使用时的注意事项：
通常，很多专业性的网站都提供权证定价计算的B-S模型计算器，投资者需要掌握的是如何正确输入其中的参数，做到正确的使用即可。
由于B—S模型中的X、S都比较容易取得，因此，正确使用B-S公式必须注意其它几个参数的选择：
第一，该模型中无风险利率必须是连续复利形式。
一个简单的或不连续的无风险利率一般是一年复利一次，而r要求利率连续复利。r0必须转化为r方能代入上式计算。
第二，期权有效期T应折合成年数来表示，即期权有效天数与一年365天的比值。如果期权有效期为183天，则T=183/365=0.501。
第三，对波动率的计算。通常通过标的证券历史价格的波动情况进行估算。基本计算方法为：先取该标的证券过往按时间顺序排好的n+1个历史价格。
参考资料：百度百科——年复合收益率

7. 已知总收益率，计算年复利收益率

 上周四出了一道题：“假如某项投资历时12年整，总收益率为560%，求年化复利收益率”。这个题难度较大，相比上次直接计算复利结果，这次回答的人数大幅度减少，另外已回答的人正确占比也很低。本篇谈一谈在已知总收益率和年数的情况下，如何计算年复利收益率。
    1. 绝大部分投资和理财是以复利模式运作的，计算复利有利于理解投资的真实收益，有利于客观横向对比；
    2. 复利收益也是真实世界的重要特征，是世界一大奇迹；
    3. 理解复利的作用，有助于确立正确的投资目标和学习路径。
   之前一次的题是已知年复利收益率和本金，计算最终的结果，也就是期末值。公式为 期末 = 期初 * (1+r)^n ，绝大部分人都计算出了正确的答案，这次的题是计算年复利收益率r，填入已知数字再倒着去算就可以。但很多人错在了期末值。
   已知总收益率是560%，那么期末值是多少呢？我们可以假设期初是任何的数字，比如是1000元。如果收益率是560%，根据收益率公式：（期末-期初）/期初=5.6，如果期初是1000元，那么期末就是6600元。
   所以上面那个复利计算的公式：    6600 = 1000 * (1+r)^12 
                                           计算得出（1+r）=1.17029
    r=17.03%，这个是正确答案 。
   一些人出错在期末值用了5.6，而不是6.6，所得计算结果是15.44%。
   公式： 期末 = 期初 * (1+r) n ，
   变一下就是：**(1+r) n
   **= **期末 **/  期初 ，
   我们可以将 期末/期初，取个名字，叫做投资倍数 ，所以
    (1+r)^n = 投资倍数 
   (投资倍数=期末/期初=收益率+1)
   所以在这道题中，  (1+r)^12 = 6.6 
   如果知道收益率，可以加1，直接开方。
   如果知道期末和期初，除一下得到投资倍数也很方便。
   知道了公式的原理，可以提升计算速度和正确率。
   常听人说目标是十年翻十倍，那如果要做到十年十倍，年复利收益率至少是多大呢？如果计算得出答案，写在下面的留言区吧~
   以上就是今天全部内容，希望大家在留言区写下自己的心得或提出你的疑问。
    祝你今天有所收获 

8. 年复合收益率的复合收益率

复合收益率一般是按照一个周期来计算 B-S模型对欧式认购权证价格的计算公式为：其中:C—认购权证初始的价格；X—权证的行权价格；S—标的证券的现价；T—权证的有效期；r—连续复利计算的无风险利率；σ—市场波动率，即年度化的标准差；N（·）—正态分布变量的累积概率分布函数。 通常，很多专业性的网站都提供权证定价计算的B-S模型计算器，投资者需要掌握的是如何正确输入其中的参数，做到正确的使用即可。由于B—S模型中的X、S都比较容易取得，因此，正确使用B-S公式必须注意其它几个参数的选择：第一,该模型中无风险利率必须是连续复利形式。一个简单的或不连续的无风险利率(设为r0)一般是一年复利一次,而r要求利率连续复利。r0必须转化为r方能代入上式计算。两者换算关系为:r=ln(1+r0)或r0=er-1。第二,期权有效期T应折合成年数来表示,即期权有效天数与一年365天的比值。如果期权有效期为183天,则T=183/365=0.501。第三，对波动率的计算。通常通过标的证券历史价格的波动情况进行估算。基本计算方法为：先取该标的证券过往按时间顺序排好的n+1个历史价格（价格之间的时间间隔应保持一致，如一天、一周、一月等）；利用这一组数据计算n个连续复合收益率，计算公式为：r=ln[P(st)/P(st-1)]上述公式表示对时间间隔内的收益取自然对数，得到连续复合的收益率